財務指標の計算｜流動比率・自己資本比率・ROE・ROA・ROI と投資の回収期間【ITパスポート】

ITパスポート 計算財務指標の計算最終更新 2026-10-25

財務指標は、損益計算書と貸借対照表の数字を割り算して比べやすくしたものです。ITパスポートでは、流動比率・自己資本比率の計算、ROE・ROAなどの式、投資の回収期間、そしてどの表の数字が要るかが問われます。どれも、何を何で割るかさえ分かれば1行で答えが出ます。

貸借対照表から読む数（総資産・総資本・自己資本）

損益計算書の売上高や利益は、表に書いてある数をそのまま使います。貸借対照表のほうは、指標の分母になる数を足して作ることが多いので、先にそろえておきます。

貸借対照表は、左に資産（お金の使い道）、右に負債と純資産（お金の出どころ）を書いた表です。B社（単位：百万円）で見ます。

総資産＝流動資産＋固定資産
  1,350 ＋ 1,650 ＝ 3,000
総資本＝流動負債＋固定負債＋純資産
  750 ＋ 1,050 ＋ 1,200 ＝ 3,000
自己資本＝純資産
  1,200

総資本は右側を全部足した額で、左側を足した総資産と同じになります。 総資産は、資産の部に書かれた項目を全部足した額です。

自己資本は、返す必要のないお金です。ITパスポートでは純資産と同じものとして扱います（厳密には新株予約権などを除いた額です）。 問題の表では、純資産の部が「株主資本」や「資本金」とだけ書かれることがあります。名前がちがっても、右側のうち負債の下にある純資産の部の数が自己資本です。

安全性：流動比率と自己資本比率

つぶれにくさ（安全性）を見る指標は2つで、どちらも貸借対照表だけで出せます。

流動比率は、おおむね1年以内に支払う流動負債に対して、すぐ現金にできる流動資産がどれだけあるかです。短期の支払能力を表し、100%を超えていれば、近いうちの支払いを流動資産でまかなえます。 自己資本比率は、お金の出どころ（総資本）のうち、返さなくてよい自己資本の割合です。高いほど借入れに頼っていません。

流動比率＝流動資産÷流動負債×100
  1,350 ÷ 750 × 100 ＝ 180%
自己資本比率＝自己資本÷総資本×100
  1,200 ÷ 3,000 × 100 ＝ 40%

流動比率は「流動どうし」で割り、自己資本比率は「右側の合計」で割ります。 流動比率の分母は流動負債だけで、固定負債は入れません。自己資本比率の分母は総資本で、負債だけではありません。

流動比率は、いまの試験のシラバス（Ver6.5）にも、2027年度からの新しい試験のシラバス案（Ver0.1）にも載っています。自己資本比率の語は新しいシラバス案にだけありますが、令和8年度の公開問題で計算が出ています。

収益性：売上高利益率・ROE・ROA

稼ぐ力（収益性）を見る指標は、どれも分子が利益です。ちがうのは分母で、「何に対してどれだけ稼いだか」を表します。

B社の損益計算書が、売上高 6,000、営業利益 450、当期純利益 300（単位：百万円）だとします。貸借対照表は前の節の数字です。

売上高営業利益率＝営業利益÷売上高×100
  450 ÷ 6,000 × 100 ＝ 7.5%
売上高当期純利益率＝当期純利益÷売上高×100
  300 ÷ 6,000 × 100 ＝ 5%
ROE（自己資本利益率）
  ＝当期純利益÷自己資本×100
  300 ÷ 1,200 × 100 ＝ 25%
ROA（総資産利益率）＝当期純利益÷総資産×100
  300 ÷ 3,000 × 100 ＝ 10%

同じ利益を、売上高で割れば売上高利益率、自己資本で割れば ROE、総資産で割れば ROA です。売上高利益率は、売上のうちどれだけが利益として残ったか。分子に使う利益の段（営業利益・当期純利益など）で名前が変わります。 ROE は株主が出したお金でどれだけ稼いだか、ROA は会社の資産全体でどれだけ稼いだかです。 自己資本は総資産より小さいので、利益が黒字なら、同じ会社では ROE は ROA より大きくなります（B社は 25% と 10%）。

効率性：総資本回転率

資本をどれだけ回したか（効率性）を見るのが総資本回転率です。集めたお金（総資本）の何倍の売上を上げたかを「回」で表します。

総資本回転率＝売上高÷総資本
  6,000 ÷ 3,000 ＝ 2.0回

単位は%ではなく回です。数が大きいほど、少ない資本で多く売っている（資本をよく活用している）ことになります。

「資本を活用する効率」「資本を何回転させたか」と聞かれたら、総資本回転率です。 同じ選択肢に並びやすいのは、売上高営業利益率（収益性）、自己資本比率（安全性）、損益分岐点比率です。損益分岐点比率は、損益分岐点の売上高÷実際の売上高で、低いほど赤字になりにくいという安全性の目安です（計算は損益分岐点の計算で扱っています）。

2027年度からの新しいシラバス案（Ver0.1）では「資本回転率」の語で載っています。いまのシラバス（Ver6.5）は「効率性」という語までです。

ここまでの指標は、貸借対照表と損益計算書の数字を入れると、次の計算機でまとめて出せます。

投資の判断：ROI と回収期間

会社全体ではなく、1つの投資（システムの導入など）が見合うかを見る計算です。

ROI（投資利益率）は、投資によって得た利益が投資額の何%かを表します。値が大きいほど、効率のよい投資です。

ROI＝投資によって得た利益÷投資額×100
  投資額 2,500万円、
  導入から5年間で得た利益の合計 400万円のとき
  400 ÷ 2,500 × 100 ＝ 16%

ROI の式は文献によって分かれ、得た利益から投資額を引いてから投資額で割る形もあります。問題文が式や利益の範囲（何年分か、投資額を引くか）を示したら、それに従います。

もう1つの見方が回収期間で、投資した額を何年で取り戻せるかです。1年あたりの効果で投資額を割ります。

金額の単位は、割る前にそろえます。本物の問題は「千万円」「百万円」で書かれることがあり、1千万円＝10百万円＝1,000万円です。

1,200万円を投資してシステムを入れ替えると、運用費が年600万円から年400万円に下がり、さらに利益が年100万円増えるとします。

減った費用（1年あたり）
  600 － 400 ＝ 200万円
1年あたりの効果＝減った費用＋増えた利益
  200 ＋ 100 ＝ 300万円
回収期間＝投資額÷1年あたりの効果
  1,200 ÷ 300 ＝ 4年

1年あたりの効果には、増えた利益だけでなく、減った費用も入れます。 費用が200万円減れば、そのぶん手元に残るお金が増えるので、利益が増えたのと同じ効果です。

投資利益率（ROI）の語は、いまのシラバス（Ver6.5）にも新しいシラバス案（Ver0.1）にも載っています。「回収期間」の語はどちらのシラバスにもありません（両方にある「投資対効果」の考え方の1つです）が、令和6年度の公開問題で計算が出ています。

どの表の数字が要るか

「この表だけで計算できる指標はどれか」という形も出ます。式の分子と分母が、それぞれどちらの表にあるかで決まります。

分子と分母のどちらかに貸借対照表の数字が入れば、損益計算書だけでは出せません。 ROE は「収益性」の指標ですが、分母の自己資本は貸借対照表の数字です。「収益性の分析」と書かれていても、収益性の指標が全部損益計算書から出るわけではありません。

売上高増加率は、前の期からどれだけ売上が伸びたかです。当期の損益計算書1枚には前の期の売上高が無いので、それだけでは出せません。

売上高増加率
  ＝（当期の売上高－前期の売上高）
  ÷前期の売上高×100
  前期 5,000、当期 6,000 のとき
  （6,000 － 5,000）÷ 5,000 × 100 ＝ 20%

令和4〜8年度の公開問題

令和4〜8年度の公開問題で、財務指標と投資の回収期間が出たのは次の5問です。このページのどれかの節で解けます。

損益計算書の利益の段や、貸借対照表の項目そのものは、教科書の会計・財務で扱っています。損益分岐点の計算は損益分岐点の計算にまとめています。

まとめ

出典：IPA「ITパスポート試験 シラバス Ver6.5」、「ITパスポート試験 シラバス（案）Ver0.1」（2026年8月31日）、ITパスポート試験 令和4・5・6・8年度 公開問題。 本文の計算例と練習問題は、当サイトが説明のために作ったものです。